Sistemul Bancar German [PDF]

Zitiervorschau

SISTEMUL BANCAR DIN GERMANIA

COORDONATOR: PROF.ASIS.UNIV.DR.APOSTOAIE MARIUS

STUDENT:

IAȘI,2017

Capitolul 1: Descrierea sistemului bancar german

1.1. Istoric Banca și activitatea bancară au luat naștere ca urmare a necesităților oamenilor de a realiza diferite tranzacții, astfel acestea au evoluat de-a lungul timpului. Sistemul bancar german ia naștere odată cu apariția băncii din Hamburg în anul 1619, aceasta fiind inițial o bancă de depozite și ulterior efectuând și operațiuni de virament. În iunie 1770 a fost înființată prima bancă ipotecară denumită Schlesische Landschaft, actuala Pfandbriefbank, care s-a împrumutat cu o limită de 50% și a refințat ulterior aceste împrumuturi, iar în 1842 au fost lansate primele cooperative de credit rural. În anul 1870 a fost fondată prima bancă majoră Commerzbank, urmată de Deusche bank și Dresdner bank în noiembrie 1872. Bazele lor au rezultat ca urmare a cerinței mari de capital a industrializării și care putea fi finanțată numai de băncile mari și/ sau de sindicate bancare. Odată cu introducerea primei legi de credit în anul 1931, Guvernul a răspuns la criza bancară din Germania ( iunie 1931) și dorea sa prevină evoluțiile nedorite din sistemul de credite. În perioada postbelică a avut loc a dezoltare separată între băncile din Germania de vest și cele din RDG ( Republica Democrată Germană). Astfel, în perioada de reconstrucție a perioadei postbelie, numărul banciolor a crescut în Germania de vest iar o mare parte a populației a reușit să economisească și crească creditul de consum. În forma sa modernă, sistemul bancar din Germania s-a consolidat începând cu a doua jumătate a secolului XIX-lea. Pe la milocul anilor 1990 a apărut o diferențiere între sistemul bancar german și celalalte sisteme datorită complexității sale structurale și puterii băncilor. În anul 1995 erau înființate aproximativ 3700 de bănci legale independente cu peste 48.000 de oficii bancare. Astfel, potrivit numărului mare de bănci și oficii bancare, Germania era și încă se află printre cele mai puternice economii „bancare” din lume.

1.2. Tipuri de instituții Marea majoritate a băncilor din Germania sunt de tip universal, astfel ele desfășoară o gamă diversificată de operațiuni bancare și financiare precum: crearea de depozite, acordarea de credite, scontarea titlurilor de credit, factoring, retail, investment, asigurări, etc. Băncile universale germane sunt alcătuite din băncile comerciale, băncile landurilor, băncile de economii, instituții de credit cooperativ regionale și cooperative de credit. 1. Băncile comerciale. Acestea sunt de asemenea universale și realizează operațiuni „angro” adică orientate spre industrie. Astfel, principala bancă a Germaniei, Deutsche Bundesbank având o cotă de 28% din liderul firmelor industriale Daimler Benz. Acestea pot fi clasificate în „cele 4 mari bănci ”, bănci regionale și altele, sucursalele băncilor străine.  Cele 4 mari bănci sunt: Deutsche Bank, Dresdner Bank, Commerz Bank și UniCredit Bank. Primele 3 au sediul în Frankfurt, iar ultima bancă menționată având sediul in Munchen. Activitatea lor este concentrată cel mai mult pe investiții, finanțarea firmelor și a comerțului exterior, ulterior axându-se și pe activitatea de retail. Băncile comerciale sunt puternic concetrate, întrucât primele 3 bănci ca mărime dețin o activitate cumulată comparabilă cu cea a 200 de bănci cu vocație regională.

2.

3. 4.

5.

 Bănci regionale- sunt bănci care desfășoară activități mai restrânse, iar printre acestea putem menționa Oldenburgische Landesbank și Banca Națională.  Sucursalele băncilor străine- dețin o poziție pe piață redusă,dintre care mare majoritate sunt regăsite la Frankfurt. Băncile landurilor (Landesbanken). Produsele lor sunt distribuite de băncile de economii din regiunea lor și are ca principala operațiune intermedierea de plăți bancare. În alcătuirea lor includem: LBBV, BayernLB, HSH Nordban, LBB, Helaba, Nord/LB, SaarLB. Băncile de economii (Sparkassen). În anul 2016 existau 403 de astfel de bănci a căror proprietari urmează să utilizeze profiturile pentru finanțarea comunităților locale și a unor categorii sociale dezavantajate cu atragerea de resurse de la firme și populație. Potrivit unei știri, în anul 2017 cele 386 bănci de economii din Germania au înregistrat o creștere cu 7,4% a profitului net față de anul 2016. Profitul acestora a fost mai mare decât cel a unor bănci mari precum Deutsche Bank/ Commerz Bank. Cooperative de credit. Germania este țara în care au apărut primele cooperative de credit, acestea având cea mai mare rețea de sucursale. Printre băncile cooperative includem:

      

Banca DZ; aproximativ 1000 de Volksbanken și Raiffeisenbanken; 12 bănci Sparda 15 bănci PSD instituții speciale in asociere pews altele

Deși băncile din Germania sunt de tip universal, acestea cuprind și instituții bancare specializare:  Bănci ipotecare ( RealKreditinstitute) . Se ocupă cu finanțarea domeniului imobiliar, procurând resurse prin atragerea de depozite sau emisiune de obligațiuni.  Instituții specializate în economisire-creditare a domeniului locativ. Sunt instituții asemănătoare cu băncile ipotecare, produsele acordate de acestea fiind bazate pe combinarea etapei de economisire cu cea de creditare. Sistemul bancar german, cuprinde de asemenea și o bancă axată pe rețeaua oficiilor poștale numită Deustche PostBank, care are peste 850 de sedii și aproximativ 14,5 milioane de clienți.

Bănci universale(1668)

Bănci de credit(281)

Cele 4 mari bănci(4)

Bănci regionale și alte bănci(167)

Sucursalele băncilor străine(110)

Băncile landurilor(9)

Băncile de economii(403)

Cooperative de credit(975)

Bănci specializate(115) Bănci ipotecare(15)

I. de economisirecreditare(20)

I. pentru scopuri speciale(17)

Altele(63)

1.3. Indicatori de apreciere Caracteristicile sistemului bancar german pot fi evidențiate printr-o serie de indicatori specifici care pot clasificați pe baza mai multor criterii. Gradul de concentrare este redus, primele cinci bănci înregistrând o cotă de 31,4% din totalul activelor, iar indicele Herfindahl-Hrischman având o valoare de 277 indicând un sistem bancar înalt competitiv. Privind nivelul de dezvoltare al Germaniei, dimenisiunea activității bancare poate fi evidențiată prin mărimea activelor cu o valoare totală de 4,32 mld € în anul 2017 dintre care Deutsche Bank ocupând 1,61 mld €, numărul de sedii bancare fiind de 30,026, numărul de carduri de credit emise ridicandu-se la aproximativ 25 milioane dintre care 1.077,6 milioane tranzacții de plată au fost efectuate. Aceste tranzacții de plată au realizat o cifră de afaceri de aproximativ 84,23 miliarde euro. De asemenea, numărul angajațiilor a fost de 628,121.

1.4. Tendințe Datorită evoluției bancare se disting o serie de mutații și tendințe cu implicații directe asupra relațiilor financiare. Dintre acestea distingem: -

Existența universalizării și specializării; Aparția inovațiilor tehnologice în activitatea bancară; Apariția unui proces de internaționalizare bancară; Schimbări în comportamentul corporatist.

Activitatea bancară a sistemului german este de tip universal ceea ce înseamnă că desfășoară o gamă largă de operațiuni bancare fiind prezente și instituții bancare specializate care dezvoltă preponderent operațiuni bancare de un anumit tip.De asemenea, printre inovațiile tehnologice putem enumera apariția ATM-urilor, POS-urilor, e-money card. An 2016

Denumire ATM POS E-money card

Număr 85.352 1.141.388 463.620

Prin schimbările în comportamentul corporatist companiile cuprinse în sistemul bancar german pot atrage diferite fonduri prin emisiunea titlurilor având costuri mai reduse decât prin împrumutarea de la alte bănci.

2. Prezentarea Băncii Centrale din sistemul bancar german

2.1. Istoric Deutsche Bundesbank reprezintă Banca Centrală a Germaniei fiind înființată în 1957,având sediul central situat în Frankfurt. Aceasta are birouri regionale în 9 orașe care la rândul lor au 35 sucursale.De asemenea,face parte din Sistemul European al Băncilor Centrale (SEBC). Aceasta a fost prima bancă centrală ce a avut independență deplină purtând denumirea de „modelul Bundesbank”,spre deosebire de modelul Noua Zeelandă în care obiectivele erau stabilite de către Guvern. A avut drept succesor Banca Deutscher Lander care a introdus marca germană la 20 iunie 1948. În secolul al XX-lea, Bundesbank a avut control asupra inflației ceea ce a făcut ca marca germană să fie una dintre cele mai respectate valute, obținând o influență indirectă substanțială în mai multe tări din Europa. Legea fundamentală germană din 23 mai 1949, a impus legislatorului federal german înființarea unei bănci federale cu responsabilități în emiterea bancnotelor și monedelor, acesta îndeplinindu-și sarcina prin trecerea Legii Bundesbank din 26 iulie 1957. Băncile centrale ale landurilor nu mai erau bănci independente,dar au devenit sedii regionale ale Bundesbank. Ca urmare a căderii Zidului Berlinului,Republica Democrată Germană și Republica Federală Germană au semnat un tratat în 1990 creându-se astfel o uniune economică,monetară și socială între cele doua națiuni germane. După intrarea sa în vigoare la 1 iunie 1990,marca germană a devenit singurul mijloc de plată din cele două state germane. Astfel, Bundesbank a avut ca responsabilitate asigurarea politicii monetare din întreaga uniune. Din anul 2001, Banca Centrală Europeană deține controlul deplin al monedei.Legea Băncii Centrale germane a fost restabilită ultima dată în 2002 prin a 7-a Lege de modificare a Legii a Bundesbank,conferindu-i structura sa care se menține și în prezent.

2.2. Misiuni și obiective 2.2.1. Bundesbank a introdus pentru prima dată o declarație de misiune în anul 2016, aceasta dezvoltând declarația comună de misiune a Eurosistemului în care Banca Centrală se află printre cele 19 bănci centrale naționale.

Contribuția la stabilitate

Misiuni Independență

Personal înalt calificat

o Contribuția la stabilitate - contribuie la obiectivul SEBC,acela de a garanta stabilitatea prețurilor precum și de a împărți responsabilitea în ceea ce privește stabilitatea sistemului financiar. De asemenea,sunt îndeplinite sarcini în domeniul supravegherii bancare europene și naționale și gestionează rezervele străine ale Germaniei; o Personal înalt calificat- abilitățile personale și profesionale puternice ale angajaților permit îndeplinirea cu succes a sarcinilor; o Independența- acțiunile și responsabilitățile sunt ghidate de indepedență respectând regulile unei economii de piață deschise cu o concurență liberă.

2.2.2. Cele mai importante obiective au fost incluse în Strategia 2020 care este o orientare strategică pe termen mediu fiind adoptată de Consiliul Executiv al Băncii Centrale Germane în 2016.

Protejarea unei culturi a stabilității

Asigurarea băncii potrivite pentru viitor

Obiective

Consolidarea rolului Băncii în context european

Îmbunătățirea profilului al Bundesbank

o Consolidarea rolului Băncii în context european- Banca Centrală și-a stabilit obiectul de a participa în cadrul celor 4 mari bănci (Franța,Italia și Spania) și în cadrul Eurosistemului pentru conceperea, dezvoltarea și funcționarea infrastructurilor pieței. o Îmbunătățirea profilului – pe baza acestui obiectiv Banca dorește să realizeze îmbunătățirea calității publicațiilor de cercetare și majorarea profilului acesteia.

2.3. Funcții Deutsche Bundesbank are numeroase funcții, dintre care unele se derulează alături de alte instituții la nivel național și internațional. Scopul lor este sa asigure cea mai mare stabilitate financiară.

Politică monetară Stabilitate financiară și monetară

Sistem de plăți

Gestionarea numerarului

Funcții

Supraveghere bancară

1. Politica monetară - Bundesbank este în colaborare cu Banca Centrală Europeană și alte bănci centrale din zola Euro cu scopul de a atinge stabilitatea prețurilor. Spre exemplu, băncile centrale cresc sau diminuează rata dobânzii care stabilește prețul la care alte bănci împrumută credit și numerar. Președintele Băncii Centrale participă la luarea deciziilor de politică monetară, el fiind membru al Consiliului gevernatorilor Băncii. 2. Stabilitatea financiară și monetară- dereglările sistemului financiar și monetar pot reprezenta o piedică în creșterea economică, diminuarea bugetelor guvernamentale precum și a ocupării forței de muncă. În acest scop, Bundesbank respectă sitemul financiar și monetar, joacă un rol important în comitelele și instituțiile naționale, europene și globare, examinează riscurile sistemice, pentru a identifica din timp amenințările și pentru a lua măsuri de precauție în ceea ce privește crizele financiare. 3. Supraveghere bancară- Bundesbank este reponsabilă de supravegherea bancară a aproximativ 2300 instituții de credit din Germania împreună cu Autoritatea Federală de Supraveghere Financiară. Aceasta nu intervine în mod direct în activitatea bancară și este inclusă în eforturile internaționale de a elabora norme de supraveghere bancară răspunzând cerințelor piețelor financiare moderne. 4. Gestionarea numerarului- Trebuie să exite o cantitate suficientă de numerar de înaltă calitate pentru a menține încrederea a monedei euro. Astfel, Banca are rolul de scoate din circulație monedele și bancnotele contrafăcute sau cele deteriorate. În plus,aceasta are drept responsabilitate gestiionarea activelor de rezervă și variate sarcini în domeniul statisticii . 5. Sistem de plăți- În cazul plăților fără numerar,Banca Centrală asigură regularizarea plăților in Germania și in străinătate și își desfășoară propriile siteme de plăți. De asemenea, oferă servicii de decontare și de compensare.

2.4 Organizarea Băncii Centrale

Consiliul executiv(Vorstand) reprezintă organismul suprem de conducere al Bundesbank. Acesta este cuprins din: președinte, vicepreședinte, un membru de consiliu și trei membri ai consiliului executiv.Toți membrii care fac parte din consiliul executiv sunt numiți de președintele Germaniei timp de cel puțin 5 ani. Componență și responsabilități:  Dr.Jens Weidmann- președintele Deutsche Bundesbank,membru al Consiliului guvernatorilor Băncii Centrale Europene.  Comunicații  Legal  Economie  Centru de cercetare  Prof. Claudia M. Buch- Vicepreședinte al Deutsche Bundesbank, persoana care însoțește președintele.  Stabilitate Financiară  Audit intern  Statistici  Carl-Ludwig Thiele  Gestionarea numerarului  Control, contabilitate și organizare  Sisteme de plăți și decontare  Dr. Andreas Dombret- membru al Consiliului de Supraveghere al BCE  Supraveghere bancară și financiară  Educație eonomică  Controlul riscurilor  Reprezentanțe în străinătate  Dr. Johannes Beerman  Resurse umane  Administrație și sediu  Centrul de achiziții  Prof. Joachim Wuermeling  Tehnologia de informație  Piețele Bundesbank cuprinde 9 sedii regionale fiind subordonate sediului central.Ele se ocupă cu activități de operare și de supraveghere bancară.

Capitolul 3. Băncile reprezentative ale Germaniei

3.1 Deutsche Bank

3.1.1

Istoric Deutsche Bank AG este o bancă de investiții și o companie de servicii financiare care are sediul central în Frankfurt. A fost înființată în anul 1870 la Berlin ca o bancă specializată pentru comerțul exterior. Primele sucursale ale acestei bănci au fost inaugurate în 1871-1872, fiind deschie în Bremen și Hamburg. Ulterior, s-au deschis sucursale și în străinătate: în Shanghai (1872), Londa (1873) și America de Sud (1874-1886). În a doua jumătate a anilor 1890, Banca a format o coaliție cu diverse bănci regionale, oferind o intrare în marile regiuni industriale din Germania. Perioada postebelică (1919-1933) a fost o perioadă de lichidări. Banca și-a pierdut o mare parte din activele străine și a fost obligată să vândă și alte exploatații. În timpul celui de-al Doilea Război Mondial, după ce Germania a fost înfrântă, autoritățile aliate, în 1948, au ordonat divizarea Deutsche Bank în 10 bănci regionale, acestea fiind ulterior alcătuite din 3 mari bănci (1952 ): Norddeutsche Bank AG, Süddeutsche Bank Ag și Rheinisch-Westfalische Bank Ag. În anul 1957, cele trei bănci au fuzionat în scopul formării Deutsche Bank AG cu sediul central în Frankfurt. În octombrie 2001, Deutsche Bank a fost listată la Bursa de Valori din New York. Ulterior, și-a făcut simțită prezența în SUA,achiziționândd compania Scudder Investments.După 1 an,și-a mărit activitatea privată în Europa prin achiziționarea Rued Blass&Cie și a băncii de investiții din Rusia United Financial Group în 2006. Din iunie 2017, Deutsche Bank este a 16-a bancă din lume după active totale.

3.1.2. Acționariat Capitalul social al Deutsche Bank este constintuit din acțiuni emise în formă nominală,fiecare dintre aceasta reprezentând o participație egală în capitalul subscris.Așadar,fiecare acțiune are o valoare nominală de 2,56 euro,calculată prin împaărțirea valorii totale a capitalului social în funcție de numărul de acțiuni. La 31 decembrie 2017,numărul de acțiuni emise al DeutschBank a fost de 2.066.773.131, iar capitalul subscris ajungând la 5.290.939.215,36 EUR

Structura acționarilor Deutsche Bank este prezentată în figura de mai jos: Acțiune 9,92% 6,46% 6,10% 3% 74,52%

Acționari HNA Group BlackRock Fostul prim-ministru al regatului Qatar Cerberus Capital Management Free-float

Acționarii pe grupuri(%) din capitalul social sunt analizați mai jos:

3.1.3

Tipuri de instituții și servicii oferite

Deutsche Bank oferă produse și servicii clienților corporativi și instituționali împreună cu clienți de afaceri și privați, cu diviziile următoare: 1. Banca privată și comercială care reprezintă liderul pieței în Germania, măsurat în funcție de numărul de clienți. Postbank și afacerile internaționale ale clienților privați și comerciali ai Deutsche Bank fac parte din această divizie. 2. Managementul activelor reprezintă un proces de dezvoltare, exploatare, modernizare și intreținere a activelor în mod rentabil. 3. Coporate & Investment Bank are ca scop principal conducerea afacerii de către clinți corporativi și este alcătuită din firmele de finanțe corporative, acțiuni, venituri și valute fixe precum și tranzacții bancare la nivel global. Serviciile au în componența sa vânzarea și tranzacționarea, analizarea și originea datoriei și a capitalului propriu, fuziuni și achiziții.

3.1.4. Indicatori de apreciere În iunie 2017. Deutsche Bank a fost a 16-a bancă din lume după numărul de active totale. Numărul de angajați este de 97,535 în peste 70 de țări.

Venit net Total active Rentabilitatea totală Cota de piață Capitalizarea pieței

2017 -735 mil Eur 1.475 mld Eur 4,3% 21,1% 32,8 mld EUR

Pentru aprecierea performanței Deutsche Bank, rentabilitatea financiară a capitalului propriu este un indicator reprezentativ în acest sens, calculându-se astfel: ROE= Profit net/ Capital propriu * 100. Valoarea acestui indicator este de -1,2%, față de anul precedent când valoarea acestuia a fost de -2,3%.

3.2. CommerzBank 3.2.1.

Istoric

Commerzbank Aktiengesellschaft este o bancă universală din Germania având sediul în Franța și desfășurând diferite activități în interiorul țării și la nivel internațional,inclusiv în Asia sau America de Nord. Aceasta bancă a fost înființată in 1870 de către niște bancheri și comercianți din Hamburg, C.Woermann fiind primul președinte al consiliului de supraveghere al băncii. Banca a trecut printr-o perioadă de fuziuni,achiziții și restructurări în perioada următoare. În 1931,mai multe bănci incluzându-se și Commerzbank,au intrat într-o situație dificilă fiind cunoscută sub numele de criza bancară germană. Astfel, un an mai târziu a avut loc fuziunea dintre Commertzbank și Barmer Bank-Verein ce reprezenta o rețea considerabilă de sucursale din nordul si vestul Germaniei. Din 1940 până în 1944,banca a deschis mai multe filiale, printre acestea putem aminti cele din Olanda,Estonia,Letonia și Belgia. După cel de-al Doilea Război Mondial,au fost unite trei bănci regionale pentru a forma Commertzbank AG,având sediul la Düsseldorf. Din acest moment, Commerzbank a început să își extindă activitatea și și-a intensificat activitățile de finanțare economică. Începând cu 1970,banca a început să își desfășoare activitatea în Frankfurt,fiind și sediul actual. În anul 2003, Commerzbank a realizat o reevaluare privind investițiile în valori mobiliare și acțiuni în valoare de 2,3 mld. Eur rezultând o creștere a capitalului.

În 2008, Banca a preluat sucursala Allianz Dresdnerbank pentru 9,8 mld. Eur, iar începând cu un an mai târziu a devenit unicul proprietar al Dresdnerbank și deține 100% din acțiuni.