Examen Principal 2016 - M2-Consolidation (Enoncé Et Corrigé) [PDF]

Zitiervorschau

Institut des Hautes Etudes Commerciales. Carthage Filières : Mastère Professionnel en Comptabilité (M2) Matière : Consolidation…………………………………….. Enseignant : Mohamed Neji Hergli………………………………..

2H

Examen principal, Janvier 2016 Documents autorisés : Aucun Matériel autorisé : Une calculatrice de poche à fonctionnement autonome sans imprimante et sans aucun moyen de transmission, à l’exclusion de tout autre élément matériel ou documentaire. Document remis au candidat : Le sujet comporte 4 pages numérotées de 1/4 à 4/4. Il vous est demandé de vérifier que le sujet est complet dès sa mise à votre disposition. Le sujet se présente sous la forme de deux dossiers indépendants DOSSIER 1 – (18 points) DOSSIER 2 – (2 points)

DOSSIER 1 La société anonyme "SM", spécialisée dans la fabrication de machines-outils, s’est développée au cours des quinze dernières années sous l’impulsion de ses dirigeants fondateurs qui ont opté pour une croissance externe de leur entreprise. Les informations sur les différentes participations sont fournies dans les annexes. Le groupe dirigé par "SM" prépare et présente des états financiers consolidés conformément au système comptable des entreprises en vigueur en Tunisie. La fiscalité différée est traitée par référence à la norme IAS 12 (par hypothèse, toutes les sociétés sont soumises à l’I.S au taux de 30%). La société "SM" utilise deux journaux pour les travaux de consolidation : -

Un journal de consolidation pour les comptes de bilan ; Un journal de consolidation pour les comptes de résultat.

Travail à faire : 1. A partir des informations fournies dans l’annexe 1, veuillez présenter sous forme de tableau, pour chacune des sociétés du groupe "SM" : • • • •

Le pourcentage de contrôle ; La nature de la dominance par référence au seul pourcentage de contrôle ; La méthode de consolidation appropriée ; Le pourcentage d’intérêts. Page 1/4

2. A l’aide des annexes 1 et 2, sachant que le groupe recourt à la technique de consolidation directe avec élimination "en aval", veuillez en justifiant vos calculs : (a) Enregistrer l’écriture de partage des capitaux propres de la société "B". (b) Enregistrer l’écriture de partage des capitaux propres de la société "C". 3. Suite à la prise de participation dans la société "A" par la société "SM" et à partir de l’annexe 3, veuillez : (a) Présenter les éventuels retraitements préalables à la mise en évidence des écarts de première consolidation au 31/12/2014. (b) Déterminer et enregistrer les écarts de première consolidation au 31/12/2014. 4. Sachant que l’annexe 4 présente des éléments de retraitements d’opérations de préconsolidation au sein de la société "E", veuillez : (a) Présenter les calculs préparatoires et les écritures liées à la cession interne. (b) Présenter, au sujet de l’emprunt, les éventuelles écritures de retraitement si le groupe aurait décidé d’appliquer les IFRS complètes.

DOSSIER 2 Selon la norme NCT 35, quels sont les motifs d’exclusion d’une filiale du périmètre de consolidation ? Annexe 1 : Informations sur le groupe "SM" 1.1. Informations sur les différentes participations : Nom Capital Forme des social juridique sociétés (en mDT)

Nature et nombre des titres composant le capital A.O

A.D.P

Coût Société Nombre d'acquisition détentrice de titres des titres C.I Total des titres acquis (en mDT) 10 000 SM 6 000 2 100 20 000 SM 14 000 2 299 6 000 A 2 400 880 6 000 B 900 360 1 000 8 800 SM 880 26 5 000 SM 3 000 6 000

A S.A 1 000 10 000 B S.A 1 000 20 000 C S.A 600 6 000 C S.A 600 6 000 (1) S.A 195 7 800 D (2) S.A 500 4 000 1 000 E S.A: Société anonyme A.O: Actions ordinaires A.D.P: Actions à dividende prioritaire sans droit de vote C.I: Certificats d'investissement mDT: milliers de dinars

(1) (2)

SM détient 880 actions ordinaires et 440 certificats de droit de vote. SM ne détient que des actions ordinaires.

1.2. Capitaux propres des sociétés "B" et "C" au 31/12/2014 (Chiffres en mDT) : Les capitaux propres sont déterminés par référence aux méthodes comptables retenues pour l’élaboration des états financiers consolidés du groupe et avant mise en évidence des écarts de première consolidation : Page 2/4

Capital Réserves Résultat de l’exercice

B 1 000 2 420 318

C 600 1 209 642

Annexe 2 : Extrait du journal de consolidation des comptes de bilan au 31/12/2014 (chiffres en mDT) 2.1. Ecritures concernant la société "B" : (B) Terrains (B) Autres immobilisations corporelles (A.I.C) (B) Ecart de réévaluation "B" (B) Passif d'impôt différé

300 800

770 330

Constatation des écarts d'évaluation

(B) Réserves "B" (B) Résultat "B" (B) Passif d'impôt différé (B) Amortissement des A.I.C (800/10 ans x 4,5 ans)

196 56 108

360

Amortissement des écarts d'évaluation

(B) Goodwill (G.W) (B) Titres de participation dans "B" (chez SM)

360

360

Constatation de l'écart d'acquisition

(B) Réserves "SM" (B) Résultat "SM" (B) Amortissement du G.W

252 72

324

Amortissement de l'écart d'acquisition

2.1. Ecritures concernant la société "C" : Les sociétés "A" et "B" ont acquis le 01/01/2012 des actions de la société "C". A cette date, il existait un écart d’évaluation de 600 mDT sur des biens amortissables (durée d’amortissement résiduelle de 10 ans) et un goodwill. L’écriture suivante présente la comptabilisation de l’écart d’acquisition dans le journal de consolidation. (B) Goodwill (G.W) (B) Titres de participation dans "C" (chez A) (B) Titres de participation dans "C" (chez B)

140

80 60

Constatation de l'écart d'acquisition

(B) Réserves "A" (B) Résultat "A" (B) Amortissement du G.W

32 16

48

Amortissement de l'écart d'acquisition

(B) Réserves "B" (B) Résultat "B" (B) Amortissement du G.W

24 12

36

Amortissement de l'écart d'acquisition

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Annexe 3 : Informations relatives à la société "A" Au 01/01/2010, la société "SM" avait acquis sa participation dans "A" pour un montant de 2.100 mDT. A cette occasion, elle avait comptabilisé en charges 181 mDT d’honoraires de conseils pour réaliser cette opération. A cette date, les capitaux propres issus des comptes individuels de la société "A" s’élevaient à 2.350 mDT. L’expertise indépendante menée au 01/01/2010 avait relevé des écarts sur plusieurs postes comptables : (en mDT) Juste valeur Valeur comptable Marque générée en interne (amortissable sur 10 ans) 1 000 0 Bâtiment industriel (durée d’utilité résiduelle de 15 ans) 750 600 (1) Provision pour indemnité de départ à la retraite 600 0 (1) Contrairement aux autres sociétés du groupe, la société "A" ne comptabilisait pas dans ses comptes individuels ses engagements découlant de régimes d’avantages au personnel à prestations définies. Au 31/12/2013, lesdits engagements étaient évalués à 660 mDT et au 31/12/2014, ils n’étaient évalués qu’à 630 mDT. Annexe 4 : Informations sur des retraitements liés à des opérations de pré-consolidation 4.1. Cession interne au groupe : Afin de réorganiser les activités des deux sociétés, le 01/07/2014, la société "E" avait cédé, à la société "SM", une machine-outil spécifique pour un montant de 600 mDT. Cette machine avait été acquise initialement le 01/01/2012 pour un montant de 1.000 mDT avec une durée d’utilisation estimée à 10 ans en linéaire. La société "SM" avait décidé d’amortir en linéaire sur 5 ans cette immobilisation. 4.2. Emprunt : Le 01/01/2012, la société "E" avait souscrit un emprunt d’un montant de 1.700 mDT. Il est remboursable en 6 annuités constantes au taux de 4,5% avec échéance annuelle au 31 décembre de chaque année. Les frais occasionnés par la mobilisation de cet emprunt étaient de 120 mDT et avaient été portés à l’actif pour être étalés conformément à NCT 10. Le taux d’intérêt effectif de l’emprunt (T.I.E) est de 6,816%. Le tableau d’amortissement de l’emprunt ainsi que son analyse selon la méthode du T.I.E se présentent, en mDT, comme suit : Échéance 01/01/2012 31/12/2012 31/12/2013 31/12/2014 31/12/2015 31/12/2016 31/12/2017

Capital restant dû 1 700,0 1 446,9 1 182,4 906,0 617,2 315,4 0,0

Intérêts 76,5 65,1 53,2 40,8 27,8 14,2

Principal 253,1 264,5 276,4 288,8 301,8 315,4

Annuité constante 329,6 329,6 329,6 329,6 329,6 329,6

Intérêts au T.I.E 107,7 92,6 76,4 59,2 40,7 21,0

Coût amorti 1 580,0 1 358,1 1 121,1 867,9 597,4 308,6 0,0

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Institut des Hautes Etudes Commerciales. Carthage Filières : Mastère Révision Comptable (M2) Matière : Consolidation…………………………………….. Enseignant : Mohamed Neji Hergli………………………………..

2H

Examen principal, Janvier 2016 Documents autorisés : Aucun Matériel autorisé : Une calculatrice de poche à fonctionnement autonome sans imprimante et sans aucun moyen de transmission, à l’exclusion de tout autre élément matériel ou documentaire. Document remis au candidat : Le sujet comporte 4 pages numérotées de 1/4 à 4/4. Il vous est demandé de vérifier que le sujet est complet dès sa mise à votre disposition. Le sujet se présente sous la forme de deux dossiers indépendants DOSSIER 1 – (18 points) DOSSIER 2 – (2 points)

DOSSIER 1 1. Pourcentages de contrôle et d’intérêt de la société "SM", nature de dominance et méthodes de consolidation. % de droits de vote

SM

A C

15% 10%

70% 70%

60% 60% B 40% 40%

% de participation

D

75% 60% E

15% 15%

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A B C D E

% de contrôle 60% 70% 55% 15% 75%

% intérêt 60% 70% 34,5% 10% 60%

Dominance Contrôle Contrôle Contrôle Aucune dominance Contrôle

Méthode

I.G I.G I.G Non consolidée I.G

2. Partage des capitaux propres de "B" et de "C" en utilisant la technique de consolidation directe. Avant de dresser le tableau de partage des capitaux propres des sociétés "B" et "C", il y a lieu de constater les écritures de mise en évidence et d’amortissement des écarts d’évaluation de la société "C" selon le traitement autorisé par NCT 38 (traitement déterminé par déduction à partir de l’annexe 2) : (B)

Autres immobilisations corporelles (A.I.C) (B) Ecart de réévaluation "C" (B) Passif d'impôt différé

600 420 180

Constatation des écarts d'évaluation

(B) (B) (B)

Réserves "C" Résultat "C" Passif d'impôt différé (B) Amortissement des A.I.C (600/10 ans x 3 ans)

84 42 54

180

Amortissement des écarts d'évaluation

Compte tenu de l’amortissement des écarts de première consolidation dans les sociétés "B" et "C", le tableau de partage des capitaux propres se présente comme suit :

Capital Ecart de réévaluation Réserves Résultat % int gpe Part dans A (Ecart Réév) B C % int H. gpe Part dans A (AKP) B C

SM

A

100,00% 539 0,00% 1 400

1 000

B

C

2 218 434 60,00%

1 000 770 2 200 250 70,00%

600 420 1 125 600 34,50%

168 40,00%

63 30,00%

65,50%

632

237

a. Partage des capitaux propres de la société "B" : (B)

Résultat "B" (B) Résultats consolidés 250x70% (B) Intérêts des minoritaires 250x30%

250 175 75

Partage des résultats de la société "B" Page 2/6

(B)

Ecart de réévaluation "B" (B) Titres de participation dans "B" (B) Ecart de réévaluation consolidé 770x70%-539x100% (B) Intérêts des minoritaires 770x30%-539x0%

770 539 0 231

Partage de l’écart de réévaluation de la société "B"

(B) (B)

Capital "B" Réserves "B" (B) Titres de participation dans "B" (B) Réserves consolidées 3.200x70%-1.400x100% (B) Intérêts des minoritaires 3.200x30%-1.400x0%

1 000 2 200 1 400 840 960

Partage des autres capitaux propres de la société "B"

b. Partage des capitaux propres de la société "C" : (B)

Résultat "C" (B) Résultats consolidés 600x34,50% (B) Intérêts des minoritaires 600x65,50%

600 207 393

Partage des résultats de la société "C"

(B)

Ecart de réévaluation "C" (B) Titres de participation dans "C" [168+63] (B) Ecart de réévaluation consolidé 420x34,50%-168x60%-63x70% (B) Intérêts des minoritaires 420x65,50%-168x40%-63x30%

420 231 0 189

Partage de l’écart de réévaluation de la société "C"

(B) (B)

Capital "C" Réserves "C" (B) Titres de participation dans "C" [632+237] (B) Réserves consolidées 1.725x34,50%-632x60%-237x70% (B) Intérêts des minoritaires 1.725x65,50%-632x40%-237x30%

600 1 125 869 50 806

Partage des autres capitaux propres de la société "C"

3. Participation de "SM" dans la société "A" : a. Retraitements d’homogénéité. La société "SM" a imputé, dans ses comptes individuels, les coûts directement attribuables à l’acquisition en charges. En conséquence un retraitement d’homogénéité s’impose en consolidation : (B)

Titres de participation dans "A" (B) Réserves "SM" [181 x (1-30%)] (B) Passif d’impôt différé [181 x 30%]

181 126,7 54,3 Page 3/6

La société "A" ne comptabilise pas, dans ses comptes individuels ses engagements découlant des régimes d’avantages au personnel à prestation définies. En conséquence un retraitement d’homogénéité s’impose en consolidation : (B) (B)

Réserves "A" [660 x (1-30%)] Actif d’impôt différé [630 x30%] (B) Résultat "A" [(660-630) x (1-30%)] (B) Provisions pour IDR (G) Résultat global (en gestion) (G) Charge d’impôt différé [(660-630) x 30%] (G) Reprise de provisions IDR [660-630]

462 189 21 630 21 9 30

b. Détermination et comptabilisation des écarts de 1ère consolidation au 31/12/2014. Coût des titres [2.100+181] (1)

2 281

Capitaux propres retraités de "A" au jour de l’acquisition [2.350-600 x (1-30%)]

1 930

+ Marque générée en interne + Plus-value sur bâtiment industriel (750-600)

1 000 150

Juste Valeur des actifs & passifs identifiables acquis hors impôt différé =

3 080

± Fiscalité différée sur écarts d’évaluation [1.000+150] x 30%

(345)

Juste Valeur des actifs & passifs identifiables acquis =

2 735

Q.P de "SM" dans la J.V des actifs & passifs identifiables acquis (2)

x 60%

1 641

Goodwill (1)-(2)

(B) (B)

Marque Constructions (B) Ecart de réévaluation "A" (B) Passif d'impôt différé

640

1 000 150 805 345

Constatation des écarts d'évaluation

(B)

Goodwill (G.W) (B) Titres de participation dans "A" (chez SM)

640 640

Constatation de l'écart d'acquisition

4. Participation de "SM" dans la société "E" : a. Elimination de l’incidence de la cession interne. Détermination du résultat de cession : Valeur Brute Amortissements cumulés au 01/07/2014 [1.000x10%x2,5] Valeur Comptable Nette (1)

1 000 (250) 750

Prix de cession (2) Moins-value sur cession (1) - (2)

600 (150)

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a-1. Elimination du résultat de cession et fiscalité différée corrélative : (B)

Matériel et outillage (B) Résultat "E" (G) Résultat global (en gestion) (G) Perte sur cession d'immobilisation

150 150 150 150

(B)

Résultat "SM" (B) Passif d'impôt différé (G) Charge d'impôt différé (G) Résultat global (en gestion)

45 45 45 45

a-2. Correction des amortissements : (B) Résultat "SM" [15 x (1-30%)] (B) Passif d'impôt différé (ou A.I.D) [15x30%] (B) Amortissement M.O [150x20%x6/12] (G) Dotations aux amortissements (G) Produit d'impôt différé (G) Résultat global (en gestion)

10,5 4,5 15,0 15,0 4,5 10,5

b. Retraitement de l’emprunt selon les IFRS complètes. Selon NCT 10, les frais d’émission des emprunts sont comptabilisés initialement au bilan puis résorbés, en résultat, au prorata des intérêts courus. L’emprunt est comptabilisé, initialement à sa valeur de remboursement. Postérieurement à sa comptabilisation initiale, l’emprunt figure au passif à la valeur de remboursement augmentée des intérêts courus au taux facial et réduite des remboursements en principal et intérêts. (Traitement appliqué par la société "E" conformément au SCE) En IFRS, lesdits frais sont déduits de la valeur d’émission portée initialement au passif et ajustent le taux d’intérêt effectif (T.I.E). Postérieurement à sa comptabilisation initiale, l’emprunt figure au passif à son coût amorti. (Traitement cible en consolidation selon les IFRS complètes) La confrontation des traitements susvisés conduit à des écarts de soldes, qu’il convient d’ajuster par une écriture de retraitement tenant compte de la fiscalité différée : Soldes au 31/12/N SCE (1) (B) Frais d'émission des emprunts (B) Résorptions cumulées (*) (B) Emprunt à + d'1 an (B) Emprunt à - d'1 an (B) Réserves "E" (B) Résultat "E" (G) Intérêts sur emprunts (G) Dotations aux résorptions des frais d'émission (**) (*) 120,0 x (76,5+65,1+53,2) / 277,6 = 84,2 (**) 120,0 x 53,2 / 277,6 = 23,0

120,0 (84,2) (617,2) (288,8) 202,8 76,2 53,2 23,0

IFRS (2) 0,0 0,0 (597,4) (270,4) 200,3 76,4 76,4 0,0

Ecart (2) - (1) (120,0) 84,2 19,8 18,4 (2,6) 0,2 23,2 (23,0)

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(B)

Emprunt à + d'1 an

19,8

(B) (B)

Emprunt à - d'1 an Résultat "E" [0,2 x (1-30%)]

18,4 0,1

(B) Réserves "E" [2,6 x (1-30%)] (B) Frais d'émission des emprunts [120,0-84,2]

1,8 35,8

(B) Passif d'impôt différé [(2,6-0,2) x 30%] (G) Intérêts sur emprunts (G) Dotations aux résorptions des frais d'émission (G) Produit d'impôt différé (G) Résultat global (en gestion)

0,7 23,2 23,0 0,1 0,1

DOSSIER 2 Selon le paragraphe NC 35.11 "Une filiale doit être exclue de la consolidation lorsque : (a) Le contrôle est destiné à être temporaire parce que la filiale est acquise et détenue dans l'unique perspective de sa sortie ultérieure dans un avenir proche ; ou (b) La filiale est soumise à des restrictions durables et fortes qui limitent de façon importante sa capacité à transférer des fonds à la mère."

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