ALSA [PDF]

Zitiervorschau

Informations sur groupe ALSA transport Marrakech Dénomination 

: Groupe ALSA Transport

Statut juridique

 : en activité

Tribunal

 : Marrakech

N° de RC

 : 11233

N° d’ICE 

: 000086624000016

Activité

 : Transport

Forme juridique

 : Société anonyme

Date d’immatriculation : 01 / 06 / 1999 Capital 

: 5040000

La constitution

 : 30/ 03 / 2009

Le siège

 : L.1748 Luxembourg, 4, rue louhemmar

Les activités :  Transport urbains et suburbains de voyageurs. Services réguliers de transport routier de passagers. Services d’autobus, d’autocars et minibus (lignes urbaines et locales). Services réguliers d’autocars (lignes longues distances). Services internationaux de voyages par autocars.

Les chiffres clés : Chiffre d’affaire : 117935659.88 Résultat net : -5799117.07 Valeur ajouté : 42154181.16 Total de l’actif immobilisé : 61507474.95 Total de l’actif circulant : 100128166.59 Total de trésorerie actif : 20741052.18 Total du financement permanent : 112581698.68 Total du passif circulant : 69794995.04 Total de trésorerie passif : 0

Total bilan : 182376693.72

Le bilan financier, en millier de drh  : Retraitemen t

Totaux bilan Net Immobilisations en non valeur Ecart de conversion passif sur élément circulant Total bilan financier TOTAL

Actif +1an

Actif1an

61507 -52

120869

Cap propre 89381 -52

DLMT

DCT

23200

69795

+7

61455

120869

+7

89336

ACTIF= 182324

23200

69788

PASSIF=182324

Le bilan financier résumé en pourcentage :

Actif

Montant % 61455 120869

34% 66%

TOTAL

182324

100%

Actif+1an Actif-1an

Passif

Cap propre DLMT DCT TOTAL

Montant % 89336 23200 69788 182324

49% 13% 38% 100%

Les calculs du FDR , BFDR, TN et l’interprétation . FDR = Capitaux permanents – Actif+1an =( Capitaux propre + DLMT ) –(Actif+1an) = (89336+23200) –(61455)

=51081 L’entreprise dans une situation d’équilibre financier, l’entreprise à couvrir leurs immobilisations par leurs immobilisations par leur patrimoine c'est-à-dire les ressources stable capable à financer la totalité des emplois stable.

BFDR = (Actif-1an HT) – (Passif-1an HT )



=(Actif-1an – TA ) – (Passif-1an – TP ) =( 120869-20741 ) – (69788 – 0 ) = 30340

L’entreprise a un besoin de financement à court terme c’est à dire les ressources à court terme n’arrivent pas à financer les emplois à court terme. 

TN = FDR – BFDR = 51081 – 30340 = 20741

L’entreprise dans une situation favorable mais elle peut traduire un sous-emploi des capitaux de l’entreprise

 Les ratios de la société ALSA . 1-les ratios de structure financière : Nom des Ratios Financement structurel

Rapport Capitaux permanents /Immobilisation

2018 (89336+23200)/61455 = 1.83 = 183%

Financement propre

Capitaux propres /Capitaux permanents

89336/(89336+23200) = 0.79 = 79%

Autonomie financiére

Capitaux propres /Total passif

89336/182324 = 0.48 = 48%

Financement de l’activité Liquidité générale

FDR/BFR

51081/30340 = 1.68 =168% 120869/69788 = 1.73 =173%

Actif-1an /Dettes-1an

Commentaire L’E/se dispose d’un équilibre financier car les ressources stable financent totalement les emplois stables et dégage une marge de sécurité pour la couverture de besoin de son cycle d’exploitation. Soit un taux de 1.83 cela explique la réalisation d’un fond de roulement positif. L’entreprise dispose d’une capacité d’endettement à terme fait que les capitaux propres représentent 79% de financement permanents. 49% permet d’apprécier l’autonomie financière c'est-à-dire l’importance des capitaux propres dans l’entreprise ca dépend de l’activité de l’entreprise Le FDR couvre la totalité du BFR et permet de dégager des liquidités. Le niveau de la liquidité existant est suffisant pour couvrir les dettes à court terme soit bun taux de couverture173% .

2- Les ratios de rentabilité : Nom des ratios Rentabilité financière

Rentabilité d’exploitation

Rapport Résultat net de l’exercice / capitaux propres Résultat d’exploitation /CA ht

3- Les ratios de gestion :

2018 -5799 / 89336 = -0.06 = 6 % 15106 / 117935 = 0 .13 = 13 %

Commentaire La rentabilité financière de la société était insuffisant soit - 6 %moins que la norme 18 %. La rentabilité d’exploitation atteint 13% dépasse celle du secteur qu’est de 12%.

Nom des ratios Délai de paiement des clients

Rapport (clients + effet escomptés)×360/ CA TTC Délai de paiement de (Dette frs)×360 / fournisseurs achats + charges externes TTC Délai découlement de (Produits finis)×360 / produits finis Production vendu Interprétation et commentaire des ratios :

2018

Commentaire

La société dispose d’un équilibre financier car les emplois stables sont financer totalement par les ressources stables, la marge de sécurité FDR ajoute aux ressources de financement et permet de dégager des liquidités et aussi dégager une trésorerie nette lui permet d’écarter les possibilités de recouvrir aux crédits bancaires à court terme et permet à l’entreprise de faire face au besoin de financement de son cycle d’exploitation. Une situation d’équilibre financier au niveau du bilan suite à la capacité de financer l’actif immobilisé par des capitaux permanents soit un taux de couverture de 183%. En plus la société dispose d’une capacité d’endettement à terme ce qui représente un avantage pour la société en cas de besoin d’endettement. Ainsi, La liquidité existant est suffisante pour couvrir les dettes à court terme.