Analiza Evoluției Indicatorilor Contului de Profit Și Pierdere Pentru Banca BNP Paribas [PDF]

Zitiervorschau

Analiza evoluției indicatorilor contului de profit și pierdere pentru banca BNP Paribas

Studenți :

Coordonator : Lect. Drd. Bogdan Sebastian Căpraru

1

Cuprins

Capitolul 1. Analiza evoluției contului de profit și pierdere în cadrul băncii franceze BNP Paribas ............................................................................................................................................ 3 1.1 Scurt istoric ............................................................................................................................ 3 1.2 Analiza evoluției indicatorilor contului de profit și pierdere pe perioada 2006-2012........... 4 Capitolul 2. Calculul indicatorilor de performamță bancară a BNP Paribas ......................... 7 Capitolul 3. Studiu comparativ între indicatorii de performanță ai băncii BNP Paribas si ai sistemului bancar francez ........................................................................................................... 11 Bibliografie ................................................................................................................................... 15

2

Capitolul 1. Analiza evoluției contului de profit și pierdere în cadrul băncii franceze BNP Paribas 1.1 Scurt istoric1 Banca BNP Paribas a fost înființată în anul 1869 de către un grup de bancheri și investitori având denumirea de Banque de Paris. Anul 1966 a reprezentat momentul când Ministerul de Finanțe din Franța a anunțat înființarea Banque Nationale de Paris, bancă care urmează ulterior să devină cea mai mare și mai importantă institușie financiar-bancară din Franța, fiind de asemenea a șaptea bancă din sistemul bancar dupa volumul activelor. După ce în anul 1982 BNP a fost naționalizată, preluând numele de CompagnieFinancière de Paribas, timp de peste 4 ani aceasta a funcționat sub statul de bancă naționalizată, urmând ca în 1987 directorul Michel Francois-Poncet să reusească privatizarea acesteia. Prin crearea unei politici puternice de achiziții, în anul 1996 banca reușește prealuarea Cetelem, iar un an mai târziu, Compagnie Bancaire. Fuziunea dintre Compagnie Financiere de Paribas, Banque de Paribas, Compagnie Bancaire și Compagnie de Navigation Mixte, a dus la creeare grupului Paribas, acțiune ce a avut loc în anul 1998 în urma hotărârii luate în cadrul adunării generale a acționarilor. În mai 2000 Adunarea Generală a acționarilor a anunțat crearea unui nou grup BNP Paribas . Cu un venit net în valoare de 1,3 bilioane euro și un număr de 77.000 de angajați în 83 de state ale lumii, BNP Paribas se clasează printre primele instituții financiare atât din Franța cât și din Europa . În anul 2001, BNP Paribas a inițiat o strategie de dezvoltate pentru a ajunge una din cele mai mari și importante bănci din zona euro în 2002 . Acest strategie de creștere a dat reziltate în anul 2006, an în care BNP Paribas avea să fie considerată lider în zona euro precum și al treilea brand francez din lume, fiind a 10-a cea mai importantă bancă la nivel mondial . Anul 2008 a adus o prăbușire fără precedent pentru serviciile financiare, dar chiar și în acest an negativ pentru lumea economică și financiară, BNP Paribas a fost numită de către revista “The Banker” , Banca Anului . În anul 2009 grupul BNP Paribas deținea 75% din Fortis Bank, Asset management și private banking și 25 % din Fortis Asigurări. BNP Paribas a fost numită de către Revista Global Finance2„ Cea mai însemnată bancă din Europa de Vest”, în categoria regională . Atât BNP Paribas cât și BNP Paribas Fortis au fost

1

http://bank.bnpparibas.com/en/pid622/history.html http://www.bnpparibas.com/en/news/bnp-paribas-named-best-bank-western-europe-global-finance-magazine

2

3

recunoscute ca cele mai bune Bănci din Franța și Belgia și cele mai dezvoltate de pe piața bancară din lume în anul 2013.

1.2 Analiza evoluției indicatorilor contului de profit și pierdere pe perioada 2006-2012 Tabel 1. Indicatori contului de profit și pierdere ai băncii BNP Paribas ( 2006-2012 ) An Indicatori

2006

2007

Venituri brute din exploatare 14,062 12,273

2008

2009

2010

2011

2012

8,976

16,851

17,363

16,268

12,522

Venituri din exploatare

5,912

10,548

3,224

8,482

12,561

9,471

8,581

Venituri inainte de exploatare

5,675

11,058

3,924

9,000

13,020

9,651

10,372

Venituri nete

4,186

8,311

3,452

6,474

9,164

6,894

7,313

Venituri nete atribuite actionarilor

3,914

7,822

3,021

5,832

7,843

6,050

6,553

Venituri din dobanzi

21,704 59,141

58,839

46,460

47,388

47,124

44,476

Cheltuieli cu dobanzile

16,965 49,433

45,341

25,439

32,328

23,143

22,731

Venituri din taxe si comisioane

5,252

10,721

10,713

12,276

13,857

13,695

12,601

Cheltuieli cu taxe si comisioane

2,361

4,399

4,854

4,809

5,371

5,276

5,069

Castiguri si pierderi aferente instrumentelor financiare la valoarea justa prin profit sau pierdere Venituri din alte activitati

3,698

7,843

2,693

6,085

5,109

10,101 22,601

20,273

28,781

30,385

26,836

33,720

Cheltuieli cu alte activitati

8,281

15,411

23,599

24,612

20,865

28,861

17,944

Sursa : Situații financiare BNP Paribas

4

3,733

3,312

Grafic 1. Evoluția indicatorilor contului de profit și pierdere 70 60 50 40 30 20 10 0 2006

2007

2008

2009

2010

2011

Venituri brute din exploatare

Venituri din exploatare

Venituri inainte de exploatare

Venituri nete

Venituri nete atribuite actionarilor

Venituri din dobanzi

2012

Realizând o scurtă interpretare a evoluției indicatorilor prezentați în graficul anterior putem afirma faptul că în perioada 2006-2012, veniturile brute din exploatare, veniturile din exploatare, veniturile nete, și ceilalți indicatori excluzând veniturile din dobânzi au o evoluție oarecare simetrică, punctul de minim sau punctul critic fiind atins în anul 2008. Astfel, o diferență negativă semnificativă o regăsim în cazul veniturilor înainte de exploatare, unde valoarea acestora a ajuns de la 11,058 mil. euro în anul 2007 la valoarea de 3,924 mil. euro în 2008. De asemenea privind evoluția trendului veniturilor nete ale băncii, putem observa faptul că acestea au înregistrat o creștere semnificativă în perioada anilor 2009/2010, unde de la valoarea de 6,474 mil.euro, a ajuns la 9,164 mil. euro, fapt datorat în principal mediului de afaceri favorabil și punerii în aplicare a planurilor de dezvoltare. Veniturile din dobănzi care după cum se observă în grafic sunt cele mai consistente pentru banca BNP Paribas, au pornit de la valoare de 21,704 mil. Euro în anul 2006, reușind ca în anul 2012 să atingă nivelul de 44,476 mil. Euro, fapt care nu poate fi decât îmbucurător pentru BNP Paribas. Spre deosebire de ceilalți indicatori, veniturile din dobânzi au înregistrat valorile cele mai ridicate în perioada anilor 2007/2008 unde după cum se știe înainte de izbucnirea crizei financiare, băncile acordau credite foarte ușor, volum acestora crescând considerabil, fapt care a condus la un nivel maxim al veniturile în valoarea de 59,141 mil. Euro. După această perioadă, până în anul 2012, evoluția veniturilor din dobânzi nu a suferit mari fluctuații, reușind că valoarea acestora să rămână în jurul cifrei de 40,000 mil. Euro.

5

Grafic 2. Evoluția indicatorilor contului de profit și pierdere 60.000 50.000 40.000 30.000 20.000 10.000 0.000 2006

2007 2008 Cheltuieli cu dobanzile

2009

2010

2011

2012

Venituri din taxe si comisioane Cheltuieli cu taxe si comisioane Castig. si pierd. aferente intrum. fin. la val. justa prin profit sau pierd. Venituri din alte activitati Cheltuieli cu alte activitati

După cum observăm în graficul de mai sus atât câștigurile aferente instrumentelor financiare la valoarea justă prin profit și pierdere cât și cheltuielile cu taxe și comisioane au avut o evoluție crescătoare simetrică după anul 2008, an nefavorabil primului indicator, acesta înregistrând o pierdere de 5,15 mil. euro față de anul 2007. O evoluție pozitivă regăsim în cazul veniturilor din taxe și comisioane, având o valoare de doar 5,252 mil euro în anul 2005 crescând până la 13,695 mil. euro în anul 2011 . Deși în decursul a 6 ani, creșterea a fost semnificativă, în anul 2012 s-au înregistrat pierderi de 1.094 mil. euro . Atât veniturile din alte activități cât și cheltuielile cu alte activități au avut o evoluție simetrică în perioada 2006-2010, punctul minim pentru veniturile din alte activități fiind de 20,073 mil euro în anul 2008, același an în care s-au înregistrat cheltuieli cu alte activități în valoare de 15,411 mil euro . După anul 2008 ambii indicatori au urmat o evoluție crescătoare, ajungând în 2010 la punctul maxim pentru veniturile din alte activități de 30,385 mil euro, iar pentru cheltuielile din alte activități la valoarea de 24,612 mil euro , însă în anul 2011 a urmat o scădere semnificativă a cheltuielilor cu alte activități, de doar 2,087 mil euro și 23,143 mil euro pentru venituri, acestea din urmă continuându-și trendul descrescător și în anul 2012 față de cheltuieli ce au înregistrat în același an creșteri de 26,774 mil euro . Foarte mult au fluctuat și cheltuielile cu dobânzile, principalele cheltuieli provenind din dobânzile acordate depozitelor. Deși în anul 2007 acestea înregistrau o valoare de 49,433 mil. 6

euro, acestea au urmat o trend descrescător de-a lungul anilor, astfel în anul 2009 au înregistrat o valoare de 25,439 mil. euro, urmând o creștere până la 32,328 mil euro în 2010, ca în 2011 să înregistreze o nouă scădere ajungând la valoarea de 12 mil. euro .

Capitolul 2. Calculul indicatorilor de performamță bancară a BNP Paribas Pentru a analiza evoluția indicatorilor de profitabilitate bancară a BNP Paribas, este necesară cunoașterea indicatorilor economico-financiari și anume : -profitul net ; -capitalul propriu ; -total active ; -total venituri . Valoarea indicatorilor menționati mai sus pentru perioada anilor 2006-2012 este prezentată in tabelul următor : Tabelul 2 Valorea indicatorilor economico-financiari ai BNP Paribas pentru perioada 2006-2012 An

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

Profit net

7808

8311

3452

6474

9164

6894

7313

Capital

49512

53799

53228

69501

74632

75370

85886

Total active

1440343

1694454 2075551

2057698

1998158

1965283

1907290

Total pasive

27943

31037

40191

43880

42384

39072

Indicatori

proriu

27376

Sursa: Rapoarte anuale BNP Paribas 2006-2012

Indicatorii principali de performanță bancară sunt : 1.Rata rentabilității financiare ( RRF ) reprezintă cea mai eficientă metodă de calculare a profitului și se obține în urma raportului dintre profitul net și capitolul propriu :

2.Rata rentabilității economice ( RRE ) reflectă eficiența activității manageriale în utilizarea corectă a resurselor financiare și reale ale băncii pentru generarea profitului3 :

3

Cocriș,V., Chirleșan, D., Managementul bancar și analiza de risc în activitatea de creditare. Teorie și cazuri practice, Editura Universității Alexandru Ioan Cuza, Iași, 2013

7

3.Efectul de pârghie ( EP ) evidențiază gradul de utilizare a resurselor suplimentare fiind calculat ca raport între totalul activelor și capitalul propriu :

4.Rata profitului ( RP ) se calculează pe baza raportului dintre profitul net și totalul veniturilor :

5.Rata utilizării activelor ( RUA ) se determină ca raport între venituri totale și activele totale :

Pe baza formulelor menționate mai sus vom calcula indicatori de performanță băncii franceze, iar rezultate obținute vor fi evidențiate în tabelele ce urmează : Tabelul 3.Rezultate financiare și valoarea indicatorilor de performanță bancară pentru anul 2006 Nr. Crt.

Indicatori

Valoare procentuală ( % )

1

Rata rentabilității financiare

15,7

2

Rata rentabilității economice

0,54

3

Efectul de pârghie

29,09

4

Rata profitului

27,94

5

Rata utilizării activelor

1,94

Tabelul 4.Rezultate financiare și valoarea indicatorilor de performanță bancară pentru anul 2007 Nr. Crt.

Indicatori

Valoare procentuală ( % )

1

Rata rentabilității financiare

15,4

2

Rata rentabilității economice

0,49

3

Efectul de pârghie

31,49

4

Rata profitului

26,77

5

Rata utilizării activelor

1,83

Tabelul 5.Rezultate financiare și valoarea indicatorilor de performanță bancară pentru anul 2008 Nr. Crt.

Indicatori

Valoare procentuală ( % )

1

Rata rentabilității financiare

6,4

2

Rata rentabilității economice

0,16

3

Efectul de pârghie

38,99

4

Rata profitului

12,6 8

5

Rata utilizării activelor

1,31

Tabelul 6.Rezultate financiare și valoarea indicatorilor de performanță bancară pentru anul 2009 Nr. Crt.

Indicatori

Valoare procentuală ( % )

1

Rata rentabilității financiare

9,3

2

Rata rentabilității economice

0,31

3

Efectul de pârghie

29,6

4

Rata profitului

16,1

5

Rata utilizării activelor

1,95

Tabelul 7.Rezultate financiare și valoarea indicatorilor de performanță bancară pentru anul 2010 Nr. Crt.

Indicatori

Valoare procentuală ( % )

1

Rata rentabilității financiare

12,2

2

Rata rentabilității economice

0,45

3

Efectul de pârghie

26,77

4

Rata profitului

20,88

5

Rata utilizării activelor

2,19

Tabelul 8.Rezultate financiare și valoarea indicatorilor de performanță bancară pentru anul 2011 Nr. Crt.

Indicatori

Valoare procentuală ( % )

1

Rata rentabilității financiare

9,1

2

Rata rentabilității economice

0,35

3

Efectul de pârghie

26,07

4

Rata profitului

16,26

5

Rata utilizării activelor

2,15

Tabelul 9.Rezultate financiare și valoarea indicatorilor de performanță bancară pentru anul 2012 Nr. Crt.

Indicatori

Valoare procentuală ( % )

1

Rata rentabilității financiare

8,5

2

Rata rentabilității economice

0,38 9

3

Efectul de pârghie

22,2

4

Rata profitului

18,71

5

Rata utilizării activelor

2,04

Sintetizând datele din perioada 2006-2012 putem repreznta evoluția indicatorilor prin graficul următor :

Evoluția indicatorilor de performanță a BNP Paribas ( 2006-2012 ) 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

RRF

15.76

15.44

6.48

9.31

12.27

9.14

8.51

RRE

0.54

0.49

0.16

0.31

0.45

0.35

0.38

EP

29.09

31.49

38.99

29.6

26.77

26.07

22.2

RP

27.94

26.77

12.6

16.1

20.88

16.26

18.71

RUA

1.94

1.83

1.31

1.95

2.19

2.15

2.04

10

Capitolul 3. Studiu comparativ între indicatorii de performanță ai băncii BNP Paribas si ai sistemului bancar francez Indicatorii de performanță la nivelul sistemului bancar din Franța între anii 2006-2012 sunt prezentați astfel : Tabelul 10 Valorea indicatorilor de performanță la nivelul sistemului bancar franncez An 2006

Valoare indicator (în %) 2008 2009 2010

2007

Indicator

2011

2012

RRF

20.46

19.52

7.98

11.54

15.53

9.54

-

RRE

0.68

0.55

0.19

0.37

0.54

0.34

-

EP

30.09

35.50

42

31.20

28.77

28.07

-

RP

29.94

27.80

13.10

17.40

22.88

17.30

-

RUA

2.3

2

1.52

2.16

2.4

2.00

-

Sursa : Rapoartele anuale ale Băncii Naționale a Franței

1.Comparație privind rata de rentabilitate financiară ( RRF ) dintre BNP Paribas și sistemul bancar francez . Graficul nr.1:Evoluţia ratei de rentabilitate financiară la nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez în perioada 2006-2012

Valoarea RRF

25 20 15 10 5 0

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

BNP Paribas

15.76

15.44

6.48

9.31

12.27

9.14

8.51

SBF

20.46

19.52

7.98

11.54

15.53

9.54

11

Analizând graficul de mai sus putem observa că nivelul ratei rentabilității financiare atât pentru sistemul bancar francez cât și pentru banca BNP Paribas prezintă o simetrie în evoluția sa. Cea mai scăzută valoarea a RRF în ambele cazuri a fost inregistrată în anul 2008 fiind de 6,48 respectiv 7,98, principala cauză fiind diminuarea profitului datorată în special crizei economice. În ceea ce privește nivelul maxim al acestui indicator, acesta a fost atins în anul 2006 având o valoarea de 15,76 în cazul băncii franceze și 20,46 pentru sistemul bancar francez, principalul factor fiind maximizarea profitului net și a capitolurilor proprii. Cele mai apropiate valori ale indicatorului RRF au fost înregistrate în anul 2011, acestea încadrându-se în jurul procentului de 9%. 2. Comparație privind evoluția rentabilității economice (RRC ) dintre BNP Paribas și sistemul bancar francez. Graficul nr.2:Evoluţia ratei de rentabilitate economică la nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez în perioada 2006-2012 Valoarea RRC

0.8 0.7 0.6 0.5 0.4 0.3 0.2 0.1 0

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

BNP Paribas

0.54

0.49

0.16

0.31

0.45

0.35

0.38

SBF

0.68

0.55

0.19

0.37

0.54

0.34

Se observă că atât BNP Paribas cât și sistemul bancar francez prezintă un trend asemănător înregistrând cele mai ridicate valori ale RRC în anul 2006, 0,54 respectiv 0,68. Începând cu anul 2007 ambele valori au înregistrat scăderi, urmând ca în anul 2008 sistemul bancar francez să cunoască o prăbușire economică afectând la rândul ei și banca BNP Paribas. Deși în perioada 2009 -2011 trendul RRC a fost unul ascendent, valori înregistrate sunt mai mici comparabil cu perioada de dinaintea crizei. 3.Evoluţia efectului de pârghie ( EP )la nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez.

12

Graficul nr.3:Evoluţia efectului de pârghie la nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez în perioada 2006-2012

Valoarea EP

45 40 35 30 25 20 15 10 5 0

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

BNP Paribas

29.09

31.49

38.99

29.6

26.77

26.07

22.2

SBF

30.09

35.5

42

31.2

28.77

28.07

Efectul de pârghie la fel ca și ceilalți doi indicatori ( RRC, RRF ), a evoluat în același sens pentru ambele cazuri, astfel în anul 2006 datorită creșterii activelor la un număr de 2.075.550 mil. Euro, indicatorul a suferit o creștere până în 2008, an în care înregistrează valoarea cea mai ridicată de 38.99 în cazul BNP Paribas și 42 în cazul sistemului bancar din Franța. Această mutație s-a datorat gradului ridicat de utilizare a resurselor suplimentare financiare, cauzat de impactul crizei economice. Datorită creșterii alerte a capitalurilor proprii față de o creștere mai lentă a activelor totale, graficul prezintă o continuă scădere începând cu anul 2009. 4.Comparație privind evoluția ratei profitului ( RP ) la nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez. Graficul nr.4:Evoluţia ratei profitului la nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez în perioada 2006-2012 35 30 Valoarea RP

25 20 15 10 5 0

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

BNP Paribas

27.94

26.77

12.6

16.1

20.88

16.26

18.71

SBF

29.94

27.8

13.1

17.4

22.88

17.3

Column1

13

Începând cu anul 2006 se observă o scădere a valorii ratei profitului cauzată de diminuarea profitului net al băncii acesta ajungând la o valoare de 3.452 mil. Euro în anul 2008, ceea ce a dus la o rata a profitului mică de 12,6 pentru BNP Paribas și 13,1 pentru sistemul bancar.După anul 2008 se observa o majorare a ratei profitului de la 12,6% la 20,88% pentru banca BNP Paribas (de la 13,1% la 22.88% pentru întreg sistemul bancar francez) până în anul 2010 datorită ratei de creştere a profitului net superioară ratei de creştere a veniturilor totale. După 2010 se observă iarăși un trend descendent, valorile ratei profitului ajungînd în 2011 la 16,26% pentru banca analizată, respectiv 17,3% pentru întreg sistem bancar din Franța. Însă, după acest an se înregistează o creștere a ratei profitului.

5.Evoluţiaratei utilizării activelor( RUA )la nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez. Graficul nr.5:Evoluţia ratei profituluila nivelul Băncii BNP Paribas şi pe întregul sistem bancar francez în perioada 2006-2012 3

Valoarea RUA

2.5 2 1.5 1 0.5 0

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

BNP Paribas

1.94

1.83

1.31

1.95

2.19

2.15

2.04

SBF

2.3

2

1.52

2.16

2.4

2

Se observă că în anul 2008 atât BNP Paribas cât și sistemul bancar din Franța au fost afectate de criza economică, urmând ca după aceasta perioadă negativă valoarea indicatorului RUA să cunoască o evoluție ascendentă până în anul 2010 doar în cazul sistemului bancar francez, în timp ce BNP Paribas a continuat să aibă o poziție relativ constantă chiar și în 2011, având o valoare de 2,15 față de sistemul bancar, 2.

14

Bibliografie

15